齊，提著棍出來，一見是收走他兒子的孫悟空，不由得怒上心頭，拿著混鐵棍劈頭就打。悟空舉起金箍棒迎上去，兩人你來我往，打了一百多回合不分勝負，一直到有人喊牛魔王去赴宴，他才收棍回洞。

牛魔王換下盔甲，騎著闢水金睛獸，駕著雲向西北方向去了。悟空在雲裡看的很清楚，就變成一陣清風跟在後面，來到一個水潭前，牛魔王突然蹤影全無，悟空想他鑽到水裡了。於是，就變成一隻螃蟹，跳到水裡去找。

原來，老龍精在設宴請客。悟空見那隻闢水金睛獸拴在宮外的石柱上，就偷偷解下來，決定騎上它，變成牛魔王，到羅剎女那裡去騙芭蕉扇。

悟空騎著闢水金睛獸來到翠雲山。羅剎女已經有兩年沒有看見丈夫了，所以特別高興，一點也不懷疑。悟空故意說是怕羅剎女把芭蕉扇借給了仇人，才匆匆回來幫忙的。羅剎女一聽連忙命令擺酒給大王洗塵。

喝了一會，羅剎女已經有點醉了，顯出嬌媚的樣子，直往悟空懷裡倒，悟空假裝應付著，並叮囑她把扇子藏好，羅剎女笑著說∶“我把它藏在嘴裡，那猴子怎麼能偷呢？”說著，從嘴裡吐出一柄杏葉大小的扇子遞給悟空。

悟空接過扇子問∶“這麼小的扇子，怎麼能扇滅八百里的火焰呢？”羅剎女埋怨丈夫不該把自己家寶貝的威力都忘了。一邊埋怨著，一邊把扇子變大的咒語說了一遍。悟空記在心裡，把扇子放在口中，變回原來的樣子，拔腿就往外跑。

悟空出了洞，把口訣唸了一遍，扇子果真是越變越大，可是，他不知道把扇子變小的口訣，只好把一柄大大的芭蕉扇扛在肩上，按原路回去了。

再說牛魔王吃完酒宴出來，找不到闢水金睛獸，猜想是悟空偷去了。便駕著黃雲直奔翠雲山。但是，已經晚了，芭蕉扇早就被孫悟空騙走。羅剎女因為在悟空面前出了醜，就把牛魔王臭罵了一頓。

牛魔王氣得七竅生煙，便想了一計，變成豬八戒去向悟空要扇子。悟空因為拿到了寶扇，心中十分高興，一點也沒有懷疑，就把扇子交給了假八戒，讓他扛著。

假八戒接過芭蕉扇，心中暗喜，默唸口訣，把扇子變小藏好，變回原來的樣子。悟空一看，發現上當，大驚失色。揮動鐵棒，劈頭就打。牛魔王拔劍相迎，兩人從地面殺到空中，殺得是難解難分。

唐僧從土地神口中得知牛魔王也有七十二般變化，就叫八戒去助悟空一臂之力。牛魔王和悟空打了半天，精疲力盡。突然八戒殺來，釘耙又兇又狂，牛魔王再也招架不住，邊打邊向積雷山摩雲洞退去。

玉面公主一見，忙命小妖出洞助戰，悟空、八戒措手不及，敗陣而走。

為此，悟空心中煩悶，八戒垂頭喪氣地坐在地上。這時，土地神出來勸他倆不可就此罷休。悟空聽後，重新抖起精神，領著八戒、土地神一起衝到摩雲洞口，把洞門砸碎。

牛魔王聽到報告十分生氣，急忙出洞迎戰，儘管他奮勇招架，仍然擋不住鐵棒和釘耙，忙搖身變只白鶴展翅飛去。悟空也變成一隻丹鳳追了過去。

鳳是鳥中之王，牛魔王沒有辦法，只好飛下山崖，又變成一隻香獐。

悟空立刻變成餓虎來捉香獐；牛魔王則變個獅子來擒餓虎；悟空就地一滾，變成巨象，甩動著長鼻子去卷獅子；牛魔王一見，現出原身，原來是頭大白牛，兩隻牛角像塔一樣，身高八千多丈，對悟空說∶“你還能把我怎麼樣？”

悟空叫聲∶“長！”立刻身高萬丈，手拿大鐵棒，朝牛魔王打去。他倆鬥法，驚動了天上的神仙，眾仙紛紛下界來幫助悟空。牛魔王見情勢不妙，恢復原樣，轉身向芭蕉洞跑去，眾仙追過去，把他圍住。

牛魔王見被圍住，又變成大白牛，用鐵角朝李天王頂去。哪吒眼明手快，甩出風火輪掛在牛角上，吹